ETF: Investoři chtějí více informací

Překážkou k využití investičních produktů jsou vedle obav z možné ztráty i nedostatečná informovanost. Snahou tvůrců nových produktů i jejich „distributorů“ je oslovit nabídkou co nejširší okruh zájemců. Ani v USA, kde mají burzovně obchodované fondy téměř dvacetiletou historii, neznají tyto produkty všichni investoři.

Podobně jako v České republice jsou i v zahraničí prováděny nejrůznější průzkumy, které sledují znalost a míru využití nejrůznějších investičních produktů. V závěru minulého roku zveřejnila analytická společnost Mintel Comperemedia z Chicaga závěry průzkumu, který sledoval míru spokojenosti amerických investorů s informacemi poskytovanými k burzovně obchodovaným fondům. Právě v USA mají ETFka nejdelší historii.

Od minulosti k současnosti

Burzovně obchodované fondy začaly psát svoji historii již v roce 1992 v USA. V tomto roce povolila americká komise pro cenné papíry (SEC - Securities Exchange Commision) nabídku burzovně obchodovaných fondů. O rok později byl na newyorskou burzu AMEX uveden první pasivně spravovaný fond navázaný na index amerických akcií Standard Poor's 500. Toto ETF se zanedlouho stalo oblíbeným investičním nástrojem, což vedlo k postupnému rozšiřování nabídky.

Dnes jsou v nabídce stovky burzovně obchodovaných fondů, které se zaměřují nejen na hlavní světové trhy, ale i užší regiony, jednotlivé země, sektory či komodity. ETFka jsou již běžnou součástí portfolií korporátních a některých drobných investorů. Počet fondů i objem v nich zainventovaných prostředků rok od roku roste.

Lidé chtějí více informací

Na konci minulého roku přišla společnost Mintel Comperemedia se zajímavým zjištěním. Podle průzkumu přibližně 60 % dotázaných drobných i movitých Američanů neví, co jsou burzovně obchodované fondy. To je také důvod, proč tyto produkty nezahrnují do svých investičních portfolií.

Investoři, kteří ETFka využívají, se cítí být nedostatečně informováni o těchto produktech. Celkem 54 % investorů, kteří znají burzovně obchodované fondy, hodnotí své znalosti jako velmi dobré. Ve skupině investorů, kteří využívají klasické aktivně řízené fondy nebo akcie, ohodnotilo 17 % dotázaných své znalosti ETFek jako velmi dobré.

V ČR se průzkumy ETFkám nevěnují

Výsledky průzkumu v USA nejsou vůbec špatné. Z výsledků vyplývá, že 40 % oslovených již o burzovně obchodovaných fondech slyšelo a ví, co lze od tohoto investičního nástroje očekávat. V České republice bohužel nebyl proveden žádný průzkum, který by vypovídal o povědomí tuzemských investorů o burzovně obchodovaných fondech. Nelze určit ani počet lidí, kteří ETFka využívají.

Vzhledem k tomu, že i média se těmto produktům věnují pouze okrajově a na šíření těchto produktů nemá zájem ani většina investičních poradců a zprostředkovatelů (např. u ETF není oproti klasickým fondům počítáno s provizí pro zprostředkovatele), nelze očekávat vysokou znalost těchto produktů. Poslední průzkum finanční gramotnosti ukázal, že 79 % dotázaných slyšelo o akciích, 67 % o dluhopisech a 61 o podílových fondech. Výzkum ovšem nevypovídá o znalostech těchto produktů.

Autor: Roman Müller | Analytik ETFs.cz | www.etfs.cz

Pridať Váš názor

Súvisiace články:

Nový fond zaměřený na české akcie

I když se na webu ETFs.cz věnujeme především burzovně obchodovaným fondům, dnes si představíme klasický podílový fond, ovšem pasivně řízený, zaměřený na akcie obchodované v Praze. Tento fond je ...

První aktivně řízené dluhopisové ETFko v Evropě

Jedním z hlavních znaků burzovně obchodovaných fondů je pasivní správa. Najde se však i hrstka fondů, které jsou řízeny aktivně. Frankfurtská burza doposud nabízela dva aktivně spravované fondy...